Exchange rate forecasting and the performance of currency portfolios

We examine the potential gains of using exchange rate forecast models and forecast combination methods in the management of currency portfolios for three exchange rates: the euro versus the US dollar, the British pound, and the Japanese yen. We use a battery of econometric specifications to evaluate whether optimal currency portfolios implied by trading strategies based on exchange rate forecasts outperform single currencies and the equally weighted portfolio. We assess the differences in profitability of optimal currency portfolios for different types of investor preferences, two trading strategies, mean squared error‐based composite forecasts, and different forecast horizons. Our results indicate that there are clear benefits of integrating exchange rate forecasts from state‐of‐the‐art econometric models in currency portfolios. These benefits vary across investor preferences and prediction horizons but are rather similar across trading strategies.     

岬湾海岸海滩养护工程对水体交换的影响

岬湾海岸内岬头后侧水动力条件较弱容易造成水体生态环境退化,水环境改善可归结为控制污染物,而水体交换能力的强弱反映了水体自净能力.采用MIKE 21软件建立潮流和保守物质输运模型对人工岬湾内部进行分区研究,引入时间尺度指标定量分析水体交换对海滩养护的响应.由于海滩养护工程中沙坝与水流走向保持基本平行,沙坝修建后使得岬头后侧环流减弱,沙坝坝顶处流速增加,两沙坝间通道流速减小.滩肩前方海域流速减小,两沙坝后侧的流速减少更多.人工岬头与沙坝之间形成潮汐通道使得靠近岬头处流速有所增加,工程后滞留时间缩短;其中岬湾内近岬头的2个子区域滞留时间减少量较多,岬湾内中部区域滞留时间变化不明显.波浪和风场均会促进水体交换,但由于波浪受到风场影响,波浪和风场共同作用下滞留时间并不为单独条件的线性叠加关系.     

检测器误差对路网流量推算影响的灵敏度分析

以路网检测器布设可测流问题中检测器误差对路网流量推算的影响为研究对象,采用基于交叉口转弯比的流量守恒方程和网络检测器布设模型,给出灵敏度分析方法并将其作为检测器误差分析的通用方法.将路段流量推算结果受误差源路段检测器误差的影响定义为关键系数,通过理论推导得出,多个误差源路段流量检测器误差对路网流量推算结果的影响为单个误差源路段流量检测器误差影响的线性叠加.最后以方格式路网为实例,采用在路网的只进和只出路段布设检测器两种方案,利用关键系数给出了检测路段流量误差对未检测路段流量推算的影响.     

针对短波3G-ALE信号的改进脉冲干扰性能研究

针对美军新一代短波3G-ALE信号为提高其协议信息传输可靠性而在通信链路层进行的多重数据编码,提出一种改进脉冲干扰方法。首先利用公开的伪随机扰码,建立对周期脉冲信号进行伪随机预加扰的干扰模型;之后推导信号接收处理公式,在此基础上分析脉冲占空比、脉冲周期等干扰参数,以及扰码失步、干扰频偏等因素对于干扰性能的影响;最后仿真干扰实验并得到相关结论。实验结果验证改进脉冲干扰对于3G-ALE信号协议信息可靠传输的干扰有效性,在设置脉冲占空比75%、脉冲周期使得脉冲持续时间等于整数倍符号长度TB时的干扰效果最佳;2TB以内的扰码失步、80 Hz以内的干扰频偏导致的干扰效果下降,则可以通过提高干信比较好地予以克服。     

基于安全协议的智能灌溉系统设计

针对现有智能灌溉系统中数据交互的安全问题,设计了一种基于安全协议的智能灌溉系统.智能灌溉系统以此安全协议为核心,并设计身份认证模块、签名模块、签名验证模块,实现了安全协议.最后对智能灌溉系统进行实验与仿真,实验结果表明基于安全协议的智能灌溉系统运行效率高,在智能灌溉装置计算能力和传输能力较弱的情况下具有良好的适用性和安全性.     

大学生小组合作学习及“关键能力”的培养

在推行多年教改和素质教育后,大学教学已有较大改观,但传统教学模式依然盛行。为了落实学生在教学活动中的主体地位,建立了以小组合作学习为核心的教学模式,依据加德纳多元智能理论中的人际交往智能的维度进行能力分类,选取四种关键能力指标。通过对C语言课程进行小组合作学习实例验证,结合灰色理论模型中的关联度进行分析,并根据小组合作学习模式出现的一些问题给出相关建议。     

城镇存量低效用地再开发模式选择路径研究——以重庆市江北区为例

合理的城镇存量低效用地再开发模式,既能更好的节约土地资源,还能提高土地的利用效益,促进土地资源的可持续利用和社会经济的可持续发展;在分析城镇存量低效用地概念的基础上,结合重庆市江北区总体规划对九大重点工程的功能定位,重点从商业服务、生态宜居、产业聚集和特色商城4个方面将九大重点工程划分为四大类型,提出"以优化商业服务为目标的优三模式"、"以打造生态宜居区为目标的双修模式"、"以实现产业集聚为目标的优二模式"和"以提供特色商城为目标的退二优三模式",对江北区九大重点工程的城镇存量低效用地进行再开发利用。     

基于人工智能的人民币/美元汇率组合预测模型

针对在人民币/美元汇率收益率的尖峰厚尾、波动性聚集性与杠杆效应等特征,单个预测模型往往难以完全将这些数据特点完全反应,为更有效地利用各个模型的优点,利用协整关系和神经网络的非线性特点将不同的单一模型进行组合。实证表明:组合模型能产生更好的预测精度。     

基于指纹特征随机值的多模糊金库算法研究

Fuzzy Vault算法的安全性主要依赖于指纹模板的安全性以及上锁算法的复杂性。利用可变参数的函数式对原始指纹特征值进行数学变换,生成随机的指纹特征值。同时通过密钥拆分的方法形成多模糊金库,使得多用户共同管理金库,实现了指纹模板的可撤销性,从而提高了原有模糊金库算法的安全性能。     

Scapy在网络协议分析实验教学中的应用

针对网络协议分析实验教学中存在的问题,介绍了协议分析软件——Scapy的工作原理和功能优势。提出了将Scapy应用于网络协议分析课程实验教学的方法,总结了Scapy在教学中的基本过程,并给出了实验教学应用实例。在网络协议分析实验教学中使用Scapy,有利于学生更加直观地理解网络协议的实现原理,能得到较好的教学效果。